2月25日晚，光伏設(shè)備龍頭奧特維、捷佳偉創(chuàng)相繼發(fā)布關(guān)于公司對外投資的公告。

奧特維、捷佳偉創(chuàng)同意債轉(zhuǎn)股

奧特維表示，經(jīng)協(xié)商，以 2024 年 12 月 31 日為債權(quán)債務(wù)基準(zhǔn)日，奧特維子公司同意將其對潤陽股份及其子公司的部分債權(quán)轉(zhuǎn)移給奧特維，奧特維同意接收上述債權(quán)；潤陽子公司將其對公司的上述債務(wù)轉(zhuǎn)移給潤陽股份，潤陽股份同意受讓債務(wù)并承擔(dān)債務(wù)清償責(zé)任。

奧特維擬將上述債權(quán)中的人民幣 1.80 億元向目標(biāo)公司增資，增資完成后，公司持有目標(biāo)公司股權(quán) 10,125,000 股，占目標(biāo)公司總股本的 2.0225%。

捷佳偉創(chuàng)表示，經(jīng)協(xié)商，以 2024 年 12 月31 日為債權(quán)債務(wù)基準(zhǔn)日，常州捷佳創(chuàng)同意將其對潤陽子公司 1.42 億元人民幣金錢債權(quán)轉(zhuǎn)移給捷佳偉創(chuàng)；潤陽子公司將其對常州捷佳創(chuàng)及捷佳偉創(chuàng) 7.20 億元人民幣金錢債務(wù)轉(zhuǎn)移給潤陽股份，潤陽股份同意受讓債務(wù)并承擔(dān)債務(wù)清償責(zé)任。經(jīng)各方確認(rèn)，潤陽股份將向捷佳偉創(chuàng)履行合計 7.20 億元人民幣付款義務(wù)。

捷佳偉創(chuàng)擬將上述債權(quán)以債轉(zhuǎn)股方式對潤陽股份進行增資，本次對潤陽股份司轉(zhuǎn)股債權(quán)總額為 7.20 億元人民幣。增資完成后，捷佳偉創(chuàng)持有潤陽股份數(shù)額為40,500,000 股，占轉(zhuǎn)股后潤陽股份總股本的 8.0899%。

潤陽估值變化

2023年，根據(jù)潤陽股份招股書，IPO募資目標(biāo)40億元，以此計算，潤陽股份的IPO估值可高達400億元。

2024年8月，通威股份決定以50億元增資，獲得潤陽股份不低于51%的股權(quán)，由此計算潤陽股份估值在98億元。

此次奧特維與捷佳偉創(chuàng)合計債轉(zhuǎn)股9億元，獲得潤陽股份10.11%股權(quán)，則潤陽股份估值在89億元。

債轉(zhuǎn)股、10億元國資注資，潤陽兩大利好

2024年8月14日，通威公告擬50億元收購潤陽股份。前置條件是，鹽城國資委下屬江蘇悅達集團有限公司對潤陽股份進行現(xiàn)金增資 10 億元。

2024年9月，悅達集團對潤陽股份增資10億元。這對于處于困境中的潤陽股份可謂雪中送炭。10月，潤陽云南曲靖13GW N型高效太陽能電池基地復(fù)工復(fù)產(chǎn)，12月，潤陽建湖16GW N型高效太陽能電池基地復(fù)工復(fù)產(chǎn)。潤陽的美國制造基地投產(chǎn)下線。

通威雖然終止收購潤陽，但潤陽股份獲得國資加持之后，情況已經(jīng)大為改觀。此次奧特維、捷佳偉創(chuàng)兩大龍頭宣布債轉(zhuǎn)股，潤陽股份在債務(wù)以及資金方面的困難大為緩解。對于潤陽股份而言，無疑是利好消息。

內(nèi)容資料參考來源：奧特維、捷佳偉創(chuàng)公告