硅料成交價(jià)再現(xiàn)大跌。

11月1日，中國(guó)有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)硅業(yè)分會(huì)公布了太陽(yáng)能級(jí)多晶硅最新價(jià)格。

其中，N型料成交價(jià)7.00-8.00萬(wàn)元/噸，平均為7.52萬(wàn)元/噸，比兩周前下跌19.23%；

單晶復(fù)投料成交價(jià)6.80-7.20萬(wàn)元/噸，平均為6.97萬(wàn)元/噸，比兩周前下跌15.10%；

單晶致密料成交價(jià)6.60-7.00萬(wàn)元/噸，平均為6.79萬(wàn)元/噸，比兩周前下跌15.23%；

單晶菜花料成交價(jià)6.30-6.70萬(wàn)元/噸，平均為6.50萬(wàn)元/噸，比兩周前下跌16.02%。

分析認(rèn)為，近期終端市場(chǎng)需求不旺，特別是海外市場(chǎng)受多重因素影響，需求也不及預(yù)期，導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)開工率下調(diào)，硅料重新形成庫(kù)存規(guī)模，成交價(jià)大幅下跌。

1.產(chǎn)能狂飆

硅料之所以能降價(jià)如此之快，與近兩年的產(chǎn)能擴(kuò)張不無(wú)關(guān)系。

2020年，我國(guó)多晶硅產(chǎn)量達(dá)39.2萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)14.6%；

2021年，我國(guó)多晶硅產(chǎn)量達(dá)50.5  萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)27.5%；

2022年，我國(guó)國(guó)多晶硅產(chǎn)量約85.7萬(wàn)噸,同比增加69.4%；

2023年上半年，我國(guó)多晶硅產(chǎn)量超過(guò)60.6萬(wàn)噸,同比增長(zhǎng)66.1%。

2023年上半年我國(guó)多晶硅的產(chǎn)量已經(jīng)接近2020年全年的兩倍，全球占比近90%。

硅料產(chǎn)能建設(shè)周期在一年半左右，硅料漲價(jià)期間陸續(xù)入場(chǎng)的新老玩家產(chǎn)能不斷釋放，使其在2023年成為光伏產(chǎn)業(yè)鏈最過(guò)剩的環(huán)節(jié)。

2.止損之法

對(duì)此，產(chǎn)業(yè)鏈上游企業(yè)早有預(yù)判，并采取了一定措施進(jìn)行“止損”。

10月30日，大全能源公告將包頭二期年產(chǎn)10萬(wàn)噸高純多晶硅項(xiàng)目投產(chǎn)日期延期至2024年第二季度。關(guān)于延期原因，大全方面稱，“受市場(chǎng)環(huán)境、供需關(guān)系等客觀因素以及公司實(shí)際建設(shè)進(jìn)度的影響，該項(xiàng)目整體實(shí)施周期有所放緩，導(dǎo)致實(shí)施進(jìn)度較原計(jì)劃有所滯后?！?/p>

而在更早的一個(gè)月前，光伏巨頭TCL中環(huán)以6.966億元低價(jià)，賣掉了手中持有的多晶硅資產(chǎn)（即新疆戈恩斯能源科技有限公司）27%的股權(quán)，如此匆忙“賤賣”股權(quán)，也被認(rèn)為是出于對(duì)多晶硅上游市場(chǎng)的不樂觀預(yù)期，從而做出的產(chǎn)能清退舉措。

3.1元/瓦時(shí)代

與硅料價(jià)格暴跌對(duì)應(yīng)的，是10月以來(lái)，組件市場(chǎng)的持續(xù)低迷。

10月18日，在華電集團(tuán)2023年第三批光伏組件集采中，首次出現(xiàn)了0.9933元/W的記錄價(jià)；

隨后，在10月30日開標(biāo)的國(guó)家能源集團(tuán)2023年度光伏組件集采中，也出現(xiàn)了企業(yè)報(bào)出低于1元/瓦的組件價(jià)格，最低報(bào)價(jià)僅為0.945元/瓦。

這一系列報(bào)價(jià)不僅創(chuàng)下了歷史新低，也標(biāo)志著光伏組件1元/瓦的時(shí)代正式開啟。

4.洗牌將至

10月20日，在廈門召開的亞太電協(xié)大會(huì)上，隆基綠能中國(guó)地區(qū)部總裁劉玉璽表示，“今年價(jià)格的下降超出了我們最初的預(yù)期，沒有想到會(huì)下跌這么強(qiáng)烈.....我們認(rèn)為低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)的惡性價(jià)格戰(zhàn)，是非常不健康的”。

跟據(jù)PV- Tech測(cè)算，進(jìn)入10月，組件環(huán)節(jié)的毛利已為-0.03元/W。其中，不含硅料的一體化企業(yè)的毛利為0.06元/W，含硅料的一體化企業(yè)毛利為0.13元/W。

利潤(rùn)的下跌，直接關(guān)系到企業(yè)生存。劉玉璽還提到，今年SNEC展盛況空前，但我們認(rèn)為在兩三年后，這一盛況可能就不在了，甚至可能出現(xiàn)60%~70%的企業(yè)都會(huì)被淘汰的極端現(xiàn)象。

此言一出，頓時(shí)引發(fā)了業(yè)內(nèi)的廣泛討論。有樂觀者認(rèn)為，之前的價(jià)格走勢(shì)才是不正常的，如今只是回到了正常位置?？缃缯弑姸?，恰好說(shuō)明大家對(duì)新能源還是極為看好的。目前國(guó)內(nèi)外需求依然旺盛，僅從這一點(diǎn)來(lái)講，降價(jià)也是個(gè)利好。但更多人認(rèn)同的觀點(diǎn)是——洗牌將至。

“洗牌現(xiàn)在才剛剛開始，前兩年一些企業(yè)賺到錢了，這點(diǎn)彈藥還是有的，預(yù)計(jì)今年不會(huì)有倒閉和破產(chǎn)現(xiàn)象，最快也要明年了?！蹦彻夥Y深從業(yè)者如此說(shuō)道，“第一波殃及的可能是成本高的企業(yè)，接下來(lái)是一些質(zhì)量差的企業(yè)，競(jìng)爭(zhēng)再激烈的話，專業(yè)化的企業(yè)也有可能遭殃。”

他認(rèn)為，光伏行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩的說(shuō)法是伴隨行業(yè)持續(xù)存在的，可能是因?yàn)槭袌?chǎng)很少遇到如此持續(xù)高速成長(zhǎng)的行業(yè)。目前光伏行業(yè)正處于高速增長(zhǎng)的階段，結(jié)構(gòu)性的需求與供給不匹配是存在的，隨著技術(shù)的快速進(jìn)步，先進(jìn)產(chǎn)能持續(xù)不足，老舊產(chǎn)能持續(xù)淘汰，是行業(yè)的常態(tài)。