風(fēng)雨來的或許比人們預(yù)計(jì)的要快，不到一年時(shí)間，光伏組件報(bào)價(jià)已經(jīng)從年初的1.8元/W跌破了1元關(guān)口。

國(guó)慶假期后，光伏招標(biāo)項(xiàng)目中出現(xiàn)了1.1元/W的組件報(bào)價(jià)，令行業(yè)為之一驚。正當(dāng)人們討論年內(nèi)組件價(jià)格能否跌到1元/W以下時(shí)，10月18日，華電集團(tuán)第三批光伏組件集采開標(biāo)，出現(xiàn)了0.9933元/W的報(bào)價(jià)。

雖然這不是最終中標(biāo)價(jià)格，卻釋放出一個(gè)信號(hào)：組件“1元時(shí)代”已經(jīng)來臨。

就在剛剛召開的亞太電協(xié)大會(huì)上，隆基綠能中國(guó)地區(qū)部總裁劉玉璽表示，“今年價(jià)格的下降超出了我們最初的預(yù)期，沒有想到會(huì)下跌這么強(qiáng)烈.....我們認(rèn)為低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)的惡性價(jià)格戰(zhàn)，是非常不健康的”。

價(jià)格“坐滑梯”：供需失衡？

今年以來，光伏組件價(jià)格持續(xù)下跌。上半年，組件均價(jià)由年初的1.8元/W，下降到6月底的1.3元/W區(qū)間，甚至出現(xiàn)了低于1.2元/W的報(bào)價(jià)。

進(jìn)入下半年，組件價(jià)格仍持續(xù)下跌。據(jù)SMM報(bào)價(jià)顯示，上月底，單晶PERC組件雙面-182mm現(xiàn)貨報(bào)價(jià)已經(jīng)跌至1.21元/瓦。如今更是“不負(fù)眾望”，直接跌破1元/W。

不止組件，整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)品價(jià)格都處于下行趨勢(shì)中。

據(jù)硅業(yè)分會(huì)數(shù)據(jù)，上周單晶致密料成交均價(jià)約為8萬元/噸，這一價(jià)格僅為去年同期每噸30萬元價(jià)格高點(diǎn)時(shí)的五分之一。主流尺寸硅片價(jià)格為2.78元/片-3.68元/片，僅為去年同期硅片價(jià)格的三分之一。M10單晶PERC電池成交價(jià)降至0.56元/W，環(huán)比下降3.45%。

值得注意的是，上游產(chǎn)品價(jià)格的下降，使得組件的制造成本降低，因而也加劇了組件價(jià)格的持續(xù)下跌。

對(duì)于以組件為代表的光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格的“跌跌不休”，業(yè)內(nèi)認(rèn)為，短時(shí)間內(nèi)的供過于求是主要原因。

在供應(yīng)端，產(chǎn)能一直在飆升。尤其是今年以來，大量實(shí)體經(jīng)濟(jì)也來跨界光伏，而TOPCon技術(shù)為代表的新產(chǎn)能的投建，也在今年提速。TOPCon全行業(yè)規(guī)劃產(chǎn)能超過1000GW，到今年底，TOPCon名義產(chǎn)能將超過600GW。已有P型產(chǎn)能未被淘汰，又猛然投產(chǎn)大量N型產(chǎn)能，光伏制造業(yè)的產(chǎn)能過剩已成定局。

但需求端的情況不甚樂觀。組件在大量的出貨量，涌入市場(chǎng)，但光伏裝機(jī)量的提升卻需要一個(gè)過程，直接導(dǎo)致了組件產(chǎn)能一時(shí)間難以被消化，庫(kù)存居高不下。尤其是在歐洲，出現(xiàn)了光伏組件庫(kù)存積壓。據(jù)外媒消息，截止8月底，歐洲組件庫(kù)存累計(jì)達(dá)到80GW。

隨著供需失衡，光伏企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)加劇。并且，由于今年上半年很多光伏組件企業(yè)的出貨不及預(yù)期，為完成全年出貨指標(biāo)，各企業(yè)在組件銷售上加足馬力，爭(zhēng)奪有限的市場(chǎng)。多重因素疊加之下，價(jià)格戰(zhàn)不可避免。

競(jìng)爭(zhēng)白熱化：價(jià)格戰(zhàn)到底傷害誰？

產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格的持續(xù)下跌，已經(jīng)讓部分企業(yè)賺不到錢了。

據(jù)媒體測(cè)算，10月，組件環(huán)節(jié)的毛利已為-0.03元/W。其中，不含硅料的一體化企業(yè)的毛利為0.06元/W，含硅料的一體化企業(yè)毛利為0.13元/W。

這和一些業(yè)內(nèi)人士的預(yù)測(cè)相一致，在此之前，某光伏龍頭企業(yè)高管就曾對(duì)筆者表示，純做組件的企業(yè)已經(jīng)不賺錢了，光伏龍頭企業(yè)依靠一體化優(yōu)勢(shì)，維持著微薄的利潤(rùn)?！耙惑w化企業(yè)獲取電池片的成本較低，實(shí)際上相當(dāng)于犧牲電池片環(huán)節(jié)的利潤(rùn)來彌補(bǔ)組件環(huán)節(jié)?！?/p>

利潤(rùn)的下跌，直接關(guān)系到企業(yè)的生存。有消息指，在硅片環(huán)節(jié)，除龍頭企業(yè)外，其余硅片企業(yè)開工率只有50%-70%。

而隆基綠能劉玉璽則將眼下的行業(yè)局面，提升到了影響創(chuàng)新能力的層面。他說，“中國(guó)光伏的核心優(yōu)勢(shì)在于創(chuàng)新基因，如果企業(yè)現(xiàn)在不搞創(chuàng)新了，都來加入惡性的價(jià)格戰(zhàn)，后果堪憂。這是非常不健康的，不僅帶給企業(yè)內(nèi)傷，更多會(huì)影響中國(guó)整個(gè)光伏行業(yè)，傷害了中國(guó)的創(chuàng)新?！?/p>

那些因光伏板塊勢(shì)頭良好而轉(zhuǎn)型“趕?！钡目缃缙髽I(yè)，未來的生存或?qū)⒏鼮槔щy。

剛剛跨界光伏的TOPCon電池生產(chǎn)商向日葵，在上月底公告終止了一項(xiàng)總值8億的生產(chǎn)設(shè)備采購(gòu)合同，“近期光伏行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈主要產(chǎn)品價(jià)格出現(xiàn)大幅下行”，是其停止采購(gòu)的主要原因之一。

“他們本以為這是個(gè)賺錢的行業(yè)，進(jìn)入后卻發(fā)現(xiàn)價(jià)格持續(xù)下跌，利潤(rùn)空間被不斷擠壓?！鼻笆鳊堫^企業(yè)高管表示，隨著組件和整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格的下降，明年競(jìng)爭(zhēng)將白熱化。

年底行業(yè)或?qū)⒚媾R一輪產(chǎn)能出清，如持續(xù)面臨利潤(rùn)下滑，勢(shì)必有實(shí)力不足的下游企業(yè)被“拖垮”，行業(yè)大洗牌也很難避免了。

價(jià)格難回調(diào)：利好行業(yè)發(fā)展？

隨著光伏行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)越來越激烈，光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格短期內(nèi)能否回調(diào)，成為業(yè)界關(guān)注重點(diǎn)。

多數(shù)業(yè)內(nèi)人士表示，光伏組件1元/W不是終點(diǎn)。更為激進(jìn)的觀點(diǎn)認(rèn)為，年后降到0.5元/W都有可能。

10月23日，組件制造商橫店?yáng)|磁表示，“我們認(rèn)為電池組件的盈利明年上半年總體不會(huì)有太大改善，去庫(kù)存還需要時(shí)間，供需失衡使得整體價(jià)格水位可能會(huì)較低，常規(guī)品不會(huì)有太大溢價(jià)差異，差異化產(chǎn)品還是會(huì)有一定溢價(jià)，明年下半年可能有些盈利修復(fù)。”

橫店?yáng)|磁的觀點(diǎn)，代表了一部分光伏企業(yè)的看法。雖然短期內(nèi)光伏組件仍然供大于求，但他們相信，N型電池組件和差異化產(chǎn)品會(huì)有一定溢價(jià)，使企業(yè)可以穿過這一輪周期。

更多專家學(xué)者認(rèn)為，價(jià)格的持續(xù)下跌，也有利好行業(yè)的一面。通過即將來臨的“大浪淘沙”，將淘汰掉落后的產(chǎn)能，和無法適應(yīng)市場(chǎng)的企業(yè)。而留下的，可能只會(huì)是屈指可數(shù)的幾家頭部企業(yè)。

另外，業(yè)內(nèi)普遍預(yù)計(jì)，受益于光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格低廉，光伏應(yīng)用環(huán)節(jié)的市場(chǎng)信心將受到提振，將進(jìn)一步推高裝機(jī)規(guī)模。

根據(jù)中信證券預(yù)計(jì)，今年我國(guó)光伏新增裝機(jī)規(guī)模將達(dá)到約1.4億千瓦。特別是隨著硅料等環(huán)節(jié)新產(chǎn)能釋放，成本逐步回落，此前受低收益率壓制的地面電站裝機(jī)或迎復(fù)蘇，裝機(jī)比例有望回升，預(yù)計(jì)地面電站同比增速有望達(dá)80%，而分布式同樣有望維持近40%的增速。

從這一層面來看，產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格下跌，如果在良性競(jìng)爭(zhēng)的前提下，對(duì)于行業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展也有有利的一面。